由于現金流丘表是按照收付實現制原則編制的，而資產負債表、損益表（私潤表）是按照權責發生制的原則編制的，因而現金流量表揭示釣現金凈流量比利潤表揭示的凈利潤更客觀、更準確，更能說明伺題。所以，隨著市場經濟改革的深入，有關報表偽使用者越來越重視現金流量表所揭示的會計信息。作為企幽臂理者，更應注重挖掘現金流量表蘊含的重要的財務信息，以促使企業在激烈的市場競爭中立于不敗之地。

　　一、進行一般定性結構分析，把握企業生命周期現金流量表是按照經營活動產生的現金流量、投資活動產生的現金流量和籌資活動產生的現金流量三大塊進行編制的。如果將這三類活動產生的現金流量分別用A、B、C表示，通過它們的增減變化情況并予以比較，就能把握企業或產品生命周期。這樣“企業管理者就可以根據企業生命周期所在的不同階段，采取不同的生產、營銷策略。

　　1.當AO時，企業處于初創時期此時，企業的經營活動和投資活動都是純付出，唯一現金來源是籌資活動。此階段的中心任務是廣開籌資渠道，降低籌資成本，以奠定產銷基礎。

　　2.當A>O、BO時，企業處于高速增長時期在此階段，企業經營活動產生的現金凈流量大于0.為了擴大再生產，進一步占領市場，需要進一步籌資和投資；因而投資活動產生的現金凈流量小于0，而籌資活動產生的現金凈流量大于0。
 
    3.當A>O、B>O、C此階段，企業的經營活動和投資活動都表現為凈收益；但由于需要償還大量的債務，因而籌資活動表現為凈付出，但總的現金凈流量大于0.因而企業營銷策略的重心應是想方設法延長成熟期。

　　4.當AO、C在此階段，經營活動和籌資活動的現金凈流量均為負數，而投資活動中，由于考慮到要及時大量回收投資，故它的現金凈流量大于0.這一階段，企業的營銷策略的重心應是盡快回收原有投資，處理好存貨，同時，開辟新的投資領域。

　　二、分析償伎能力，把握債務隨息。

　　1.短期還債能力分析運用現金比率這一指標可以充分評價企業短期還債能力。

　　現金比率=期末現金及現金等價物余額/流動負債這一指標值越大，說明還債能力越強。如該值過小，說明短期還債能力較差；負債經營較嚴重。反映短期還債能力的指標還有資產負債率、速動比率、流動比率等，但現金比率最直接、最現實，最能反映短期還債能力。

　　2.全部債務支付能力分析運用經營活動產生的現金凈流量與全部債務的比率，能充分揭示一定時期內全部債務的支付能力。由于經營活動是整個活動的申心，因而它的現金凈流量亦是整個現金流量的主要都分，用它來作為全部債務償還的基礎，更安全、更有效。乙般挫忠該值越大，說明企業還債能力越強，它與資產負債率相比，更能反映企業舉債經營的能力。

　　3.分析企業圍定付現費用支付能功運用固定付現費用支付能力比率指標來反映。

　　固定付現費用支付能力比率幸（經營活動現金收入-購買商品及接受勞務現金支出一支付各種稅金門各種固定付現費用額×100%）

　　企業固定付現費用是指經營活動中必不可少的付現費用，它包括日常支出、工資及福利費、利息支出等，所有這些必須要以當期的經營收人來彌補，否則就會造成支付危機，使得企業資金周轉困難，更為嚴重的是，會造成經營虧損乃至倒閉。一般地，該值越大。說明固定付現費用支付能力越強。

　　三、分析獲利能力，把拒獲利趨勢

　　1.分析經營現金流世凈利率經營現金流且凈利率=凈利渴/經營活動產生的現金凈流量，它揭示的每一元經營活動現金凈流量能帶回多少利潤。由予經營活動產生的現金凈流且是整個現金凈流量的主要部分，因而該指標在一定程度上代表了整個企業的獲利能力。該值越大。說明獲利能力越強。

　　2.分析現金回收額和回收率現金回收額于經營活動產生的現金凈流量-付出利息現金回收率=現金回收額/投入資金這二個指標反映的都是投資回報情況，該值越大，說明獲利能力越強，投資回收越快，投資效益越好。

　　3.分析銷信現金流廿率銷售現金流量率古經營活動產生的現金凈流尺/當期主營業務收入從一個營業周期或較長時期來看，現金凈流且相當于凈利潤，因而該值相當于銷售利潤率。該指標揭示的是每實現一元的營業收人能帶回多少現金凈流且，如它大于銷售利潤率，說明銷售前景十分看好。反之，則可能存在一定的問題，應引起管理者的注意。

　　4.分析經營現金流出凈利牢經營現金流出凈利率二凈利潤，經營活動現金流出總額它揭示的是每投資一元瑪金能帶回多少利潤，反映的是投人產出率的高低。該值越大，說明投資收益越高，獲利能力越強。

　　四、分析現金流址足否定常，把扛經臼防患

　　1.分析經營現金流技是否‘證常經營過程中有二種支出必須要以當期收入的現金來彌補。其二是企業過去的付出，但需當期和以局分期收閏的技用，主要有固定資產折舊費，遞延資產，矛彩慶帝、待攤費用的推銷；如果當經經營活動的現金凈流且不能彌補這二部分支出，即表現為虧損。因而能否彌補這二部分支出，是判斷經營活動中現金凈流且是否正常的標準。

　　2.分析利潤質量運用利潤旗魚指標，分析企業利潤是否真實，從而正確評價企業經營成果。在實際工作中，主要運用營業利潤現金含量指標。

　　營業利潤現金含量=（經營活動現金流量-支付利息）/營業利潤×（1-所得稅率）

　　如該值過小，說明利潤可能不真實，福作進一步分析。

　　3.分析現金購銷比率是否正常現金贈銷比率弓購買商晶及接受勞務的現金支出/銷官商品及提供勞務的現金收入一般地，該值應接近銷售成本率。如該值過大，很可能下面兩個環節出了問題：其一是采購環節，即構進了大量的質次價高或冷背呆沸的商品；其二是銷售出現了嚴重的滑坡，因而應引起高度重視。

　　4.分析主營業務費金回籠率主營業務資金回籠率二銷售商品及提供勞務收到的現金/主營業務收入該值反映了在收付實現制下，當期主營業務資金回籠情況。從理論上講，該值應等于1；但在實際工作中，由于存在著各種賒銷政策和方法，特別是激烈的市場競爭，又使得營業收入中總有一部分不能及時收回。資金回籠率越接近1，說明資金回籠越快，積壓貨款越少；反之，則會造成大量資金積壓，加大籌資成本和難度，更嚴重的是會形成大且的壞賬損失；增加企業經營風險。